来源：
证券时报
对抗阻碍执法、消极应对整改的*ST 紫天（300280）6 月 27 日深夜公告，福建证监局对公司出具 《行政处罚事先告知书》，拟对该公司及现任与过往管理层共 12 人共处罚约 4000 万元。
公告显示，此次对*ST 紫天的处罚包括，拒绝阻碍执法行为的正式行政处罚、财报存在虚假记载等行为的行政处罚事先告知、未按期披露年报的行政处罚事先告知。2022 年、2023 年虚增收入 24.99 亿元，占该两年披露的年度营业收入合计金额的 63.53%。
公司目前触及三重退市风险，分别为未在规定期限整改退市、重大违法退市、未披露年报退市，存在极大退市概率。
财务违规
根据最新公告，监管部门查出*ST 紫天存在诸多财务不规范和虚假记载行为。在开展的互联网广告费代充值业务中未取得商品的控制权，其身份是代理人，应当按照净额法确认收入，公司采用总额法确认收入，导致 2022 年年度虚增营业收入 2.28 亿元、占当期披露营收的 13.08%。短信业务未抵消子公司间短信业务的内部交易；虚构短信发送服务业务共导致 2022 年年度报告虚增收入 7.78 亿元、虚增利润 0.85 亿元，分别占当期披露的营收和利润总额的 44.59%、35.99%。
*ST 紫天 2023 年半年报存在虚假记载，在云服务业务未开工、未经客户验收通过且未收到任何款项情况下提前确认营业收入，导致 2023 年半年报虚增收入 2.07 亿元、利润 0.79 亿元，分别占当期披露的收入和利润总额的 14.56%、51.64%。
2023 年，*ST 紫天孙公司宁波麦粒网络科技有限公司在其开展的互联网广告费代充值业务中未取得商品控制权，其身份是代理人，应当按净额法确认收入，但公司用总额法确认收入，导致 2023 年年度报告虚增营业收入 17.2 亿元、占比 78.63%。
对此，监管机构出具 《行政处罚事先告知书》，对*ST 紫天处罚 850 万元，对姚小欣处罚 400 万元，对李想处罚 300 万元，其他 10 名人员处罚 50 万元到 200 万元不等。
因未在法定期限内披露 2024 年年度报告案，监管机构出具 《行政处罚事先告知书》，内容为：一、对紫天科技责令改正，给予警告，并处以三百五十万元罚款；二、对李想给予警告，并处以一百四十万元罚款；三、对宋庆、李琳给予警告，并分别处以一百万元罚款。
该两项处罚，叠加因阻碍执法进行的处罚，累计罚款接近 4000 万元，12 名管理层人员领到罚单。
上述虚假记载同期，2020 年至 2022 年，*ST 紫天的营业收入和利润保持稳健增长态势，其子公司推出的 「合成大西瓜」 等还成了爆款小游戏。该公司的合作对象里也开始出现字节跳动、快手等国内头部互联网平台，屡屡引起市场炒作。
这些操作也导致*ST 紫天 2023 年年报集中爆雷，全年巨亏 12.1 亿元，2013 年至 2022 年，其归母净利润合计不到 11 亿元。
上述核查结果，或许也是*ST 紫天此前阻碍执法的原因。
抗拒执法
2024 年 4 月 1 日，福建证监局启动对*ST 紫天现场检查，工作人员来到*ST 紫天披露的注册地址和办公地址，发现无人办公。最终福建证监局工作人员于 5 月 13 日至*ST 紫天孙公司宁波麦粒办公地点开展了现场检查工作，限期要求*ST 紫天向福建证监局报送与被检查事项有关的公司 2021 年至 2023 年财务报告、财务明细账、相关会计凭证和原始凭证等文件资料。当时，姚小欣作为公司原董事长兼宁波麦粒董事，并实际负责紫天科技日常管理，签收了前述执法文书。
不过，此后公司方面未按要求提供完整财务资料，高管们电话打不通、短信不回复。
福建证监局多次催促*ST 紫天报送前述文件资料，并要求公司董事长、总经理、财务总监、原董事长姚小欣到场配合福建证监局检查。
但公司董事长宋庆、总经理李琳、财务总监 LIXIANG（李想） 及实际履行公司负责人相当职务人员姚小欣 4 人并不配合。
直到今年 2 月 13 日，*ST 紫天仍未按要求提供公司 2021 年至 2023 年完整财务明细账在内的财务账证。
*ST 紫天的审计机构北京亚泰国际会计师事务所及签字会计师田梦珺，在监管调查过程中不仅没有积极配合监管部门的谈话要求，甚至还发生员工抢夺手机，撤回审计底稿快递事件。
2025 年 2 月，因为抗拒并阻碍执法，福建证监局对*ST 紫天及高管团队开出行政处罚，拟对*ST 紫天处以 100 万元罚款，对 4 位高管每人罚款 80 万元并采取十年证券市场禁入措施。此外，福建证监局拟对北京亚泰国际会计师事务所处以 100 万元罚款，对田梦珺处以 60 万元罚款及采取 6 年证券市场禁入措施。
根据处罚决定书，在监管机构举行的处罚听证会上，*ST 紫天及其代理人提出如下申辩理由：2024 年系由姚小欣主持公司工作，公司承认对案涉拒绝、阻碍执法行为负有不可推卸的责任，但办公场所关闭、大量人员离职、经营困难等也对其配合检查造成客观障碍，据此，紫天科技希望减轻处罚。
李琳认为，她因受担任*ST 紫天财务总监的亲戚 LIXIANG（李想） 欺骗，才实施了拒接电话、拒回短信等行为，主观上并无回避、逃避调查故意。此外，对公司无任何实际管理权限，无法组织公司履行案涉义务，客观上无法实施阻碍调查行为。李琳请求免除罚款。最终因情节相对其他作案人员较轻，在听证过程中指认 LIXIANG（李想） 告知其可以通过开具虚假住院记录躲避福建证监局检查，监管机构决定处罚 40 万元、5 年证券市场禁入。其他三位高管处罚 80 万元，10 年证券市场禁入。
未按期整改
*ST 紫天没有按证监局给出的责令整改要求认真整改。
2025 年 3 月，*ST 紫天独立董事钟晓永、孟繁锋表示通过微信、邮件、电话等多种方式多次督促公司管理层采取有效措施，确保 2024 年度审计工作开展，但该公司的年报编制及审计工作尚未实质性启动。
3 月底，孟繁锋提出了辞职，辞职是出于*ST 紫天无法保障其履职知情权，公司管理层主要成员辞职等致使公司内控已无法有效运作，加之长期拖欠独立董事津贴等原因。
随后，*ST 紫天年报无法披露，2025 年 4 月至今的进展一直都是 「公司尚未聘请具备证券、期货相关业务资格的会计师事务所，也未向福建证监局提交整改报告」。
3 月 17 日至今，*ST 紫天先因 「财务造假」 被责令停牌整改，又于 5 月 6 日因未如期披露年度报告继续停牌。
*ST 紫天于 2025 年 5 月 20 日被实施 「退市风险警示」，股票简称由 「紫天科技」 变更为 「*ST 紫天」。
2025 年 6 月 25 日，*ST 紫天公告称，若在退市风险警示实施后两个月内仍未完成整改，公司股票可能被终止上市。其披露的最新进展依然是 「没有进展」：尚未聘请会计师事务所，也未向福建证监局提交整改报告。
6 月 24 日，财政部会计司发布通知，北京亚泰国际会计师事务所和中天运会计师事务所主动注销证券服务业务备案。
*ST 紫天还因涉嫌隐匿会计凭证、会计账簿、财务会计报告去年 9 月份被福州市公安局刑事立案调查。福州市公安局对该公司立案调查后，办案人员多次通过电话、短信等方式联系宋庆、李琳、LIXIANG（李想） 等人，均未获回应。
大概率退市
*ST 紫天今日公告，因涉嫌信息披露违法违规，已经福建证监局调查完毕，拟作出行政处罚。根据 《告知书》 认定的事实，公司 2022 年、2023 年年度报告存在虚假记载，同时，2022、2023 年虚假记载的营业收入金额合计达 24.99 亿元，且占该 2 年披露的年度营业收入合计金额的 63.53%。
根据前述 《告知书》 认定的事实，公司可能触及 《深圳证券交易所创业板股票上市规则》 第 10.5.2 条第 （七） 项规定的 「根据中国证监会行政处罚决定载明的事实，公司披露的营业收入连续两年均存在虚假记载，虚假记载的营业收入金额合计达到 5 亿元以上，且超过该两年披露的年度营业收入合计金额的 50%」 的重大违法强制退市情形，公司股票将被叠加退市风险警示，可能被实施重大违法强制退市。
*ST 紫天 2025 年 2 月 14 日被监管部门责令改正，但至今仍未整改，根据 《深圳证券交易所创业板股票上市规则 （2024 年修订）》10.4.1 第 （三） 点，预计将于 7 月中下旬达到终止上市期限，将可能成为市场首例 「规范类退市」；该公司定期报告两年虚假记载情形达到 《上市规则》 规定的重大违法退市情形，但需在正式处罚决定作出后触发正式退市；未按期披露 2024 年年报，也触及 《上市规则》 规定的未按期披露年报的退市情形，该种情形退市时间需到 9 月初。
*ST 紫天案件和深大通类似，两者都有暴力抗法环节。
2019 年 5 月 22 日下午，证监会调查人员在深圳办公场所送达调查通知书过程中，深大通员工使用推搡、抓挠调查人员，抢夺、摔砸执法记录仪等暴力方法抗拒调查，致调查人员软组织损伤、手臂被抓伤、执法记录仪部分零件损毁。
在此情况下，稽查人员拨打了 110 报警电话，之后深圳市南山区高新园派出所迅速出动警力，到达现场控制事态进一步恶化。随后，双方被带至高新园派出所接受进一步调查。其中，一名女性稽查人员伤势较为严重，被送往医院处理伤口。
当年 11 月，针对深大通拒绝配合证监会调查中存在的多处违规现象，证监会对公司开出 60 万元的顶格处罚。对于深大通实际控制人姜剑，证监会对其处以 10 年证券市场禁入，其余相关人员均为 5 年禁入。
两家公司都有虚增收入和利润情节。
2021 年 9 月，深大通因涉嫌信披违法违规，被证监会立案。2022 年 8 月 25 日晚间，已经 「披星戴帽」 的*ST 大通发布公告称，其收到证监会行政处罚事先告知书。因子公司视科传媒虚构广告业务，导致深大通累计虚增收入、利润总额 1.62 亿元。证监会拟责令公司改正、给予警告，并处 60 万元罚款。除此之外，深大通的一众 「董监高」 也将被监管开出罚单，理由是未勤勉尽责，未能发现视科传媒的财务造假行为，并签署了虚假的年度报告。6 名 「董监高」 分别被警告，并处以 8 万至 20 万元不等的罚款。
*ST 紫天的前身为南通锻压，成立于 2002 年 3 月，主营锻压设备的研发、生产和销售，曾是国内生产液压机三大龙头企业之一。2011 年 12 月，南通锻压在深交所挂牌上市，实控人郭庆在 2016 年通过协议转让套现 16 亿元离场，第一大股东变成了福州市安常投资中心 （有限合伙），实控人是姚海燕、郑岚，年龄均超过 70 岁，其中郑岚系*ST 紫天原董事长姚小欣的母亲，姚海燕系姚小欣的姑姑。
南通锻压此后更名为紫天科技，从事互联网广告业务。
（证券时报）
文章转载自东方财富
