作者：
周乐
军工，突传重磅消息。
今日，A 股开盘后，军工股全线爆发，邵阳液压开盘一分钟便斩获 20% 涨停，中国一重、天箭科技等多只个股录得 10% 涨停，江龙船艇、东土科技等大涨超 10%。
消息面上，当地时间 1 月 7 日，美国总统特朗普提议将 2027 年美国军费开支定为 1.5 万亿美元 （约合人民币超 10 万亿元），理由是 「当前在动荡且危险的时期」。2026 年军事预算定为 9010 亿美元。特朗普的提议将使资金增加 66%。特朗普称，此举将帮助美国打造 「梦想军队」。
全线爆发
1 月 8 日，A 股开盘后，军工股全线爆发，截至 11:00，Wind 军工指数大涨超 4%，邵阳液压、哈焊华通强势录得 20% 涨停，江龙船艇、东土科技、航天南湖大涨超 10%，中国一重、航天电器、航天晨光、天箭科技等多只个股录得 10% 涨停，北方导航、臻镭科技、天海防务、中航机载、新兴装备等个股跟涨。
消息上，当地时间 1 月 7 日，特朗普在其社交平台 「真实社交」 写道：「经过与参议员、众议员、各部长和其他政治代表漫长而艰难的谈判，我已决定，为了我们国家的利益，尤其是在当前这个动荡和危险时代，我们 2027 年的军费预算不应该是 1 万亿美元，而应是 1.5 万亿美元。」
特朗普呼吁在下令美军行动逮捕前委内瑞拉总统尼古拉斯·马杜罗并将其带出境，以应对毒品贩运指控后，数日内应大规模增加军费，此前该地区已持续数月军事集结，并对涉嫌运毒船只进行了一系列打击。美军仍在加勒比海集结。
近日，特朗普提出对其他国家采取军事行动或施压，这是他称之为 「唐罗主义」 的西半球干预战略的一部分。 他呼吁出于国家安全原因接管丹麦领土格陵兰，并暗示愿意在哥伦比亚开展军事行动。美国国务卿马可·鲁比奥警告称，长期对手古巴 「陷入困境」。
「这将使我们能够建立我们长期享有的'梦想军队'，更重要的是，无论敌人如何，都能保障我们的安全。」 特朗普表示。
与此同时，特朗普 7 日还威胁称，如果五角大楼不停止股票回购，并将更多利润投资于扩建武器制造能力，雷神公司将停止对美国最大国防承包商之一的采购。
受此影响，隔夜美股国防军工股全线大跌，诺斯罗普·格鲁曼下跌 5.5%，洛克希德·马丁下跌 4.8%，雷神母公司 RTX 公司下跌 2.5%。
近几个月来，特朗普多次抱怨国防公司在关键武器交付上严重滞后，但仍然向投资者发放股息和回购股票，并向高管提供令人震惊的薪资。
特朗普在社交媒体上说：「雷神要么挺身而出，开始投资更多前期投资，比如工厂和设备，要么他们将不再与战争部做生意。」「此外，如果雷神想与美国政府有进一步业务，在任何情况下都绝不允许他们进行任何额外的股票回购，毕竟他们已经花费了数百亿美元，直到他们能够理清自己的状况。」
雷神公司负责制造军方一些最广泛使用和著名的导弹，包括战斧巡航导弹、肩射标枪和毒刺导弹，以及响尾蛇空对空导弹。雷神还拥有普惠公司，这是一家负责制造多种喷气发动机的公司，为所有军种提供飞机动力，包括最新的 F-35 联合攻击战斗机。
后市如何演绎？
展望后市，东方证券认为，新一阶段的装备建设规划即将明确，军工板块内外需共振，配置价值凸显。布局明年，「十五五」 规划落地后，关注无人与反无人装备、深海科技、作战信息化等为代表的新质生产力；中长期来看，关注军工企业在民用两机业务和商业航天的广阔发展空间，以及中式高端装备出海提速下军贸市场的拓展，民用及军贸有望成为板块的第二增长极。当前位置及时点继续看好军工板块投资机会。
国盛证券在日前发布的报告中指出，2026 年破晓，军工有望逐步进入复苏期，但产业转入积极态势仍然需要时间，以时间换空间或是好的策略。 景气度呈现向上的态势：2026 年启动新的 5 年规划，在 2027 年实现建军百年奋斗目标背景下，总体资本预期向好，军工装备放量可期。「十四五」 积压的订单叠加 「十五五」 新增预期，我们预判 2026~2028 年军工呈现显著的向上态势。
东财图解·加点干货
（证券时报网）
文章转载自东方财富