【文章来源：期货日报】
近日，财政部、税务总局发布的光伏及电池出口退税调整政策，无疑是行业发展的重要转折点。这一政策并非突发的短期调控，而是延续 2024 年年底退税率下调的系统性调整，标志着我国新能源产业扶持逻辑从 「普惠性补贴 「向 「高质量引导」 的深刻转变，其影响将贯穿产业全局，重塑全球竞争格局。
从宏观层面审视，此次政策调整是国家产业发展战略与财政资源优化配置的双重体现。自 2013 年光伏行业纳入出口退税体系以来，出口退税政策在产业起步阶段发挥了 「托底」 作用，助力我国快速构建起全球领先的光伏、锂电全产业链体系。如今，我国光伏多晶硅、电池片、组件的全球产量占比均超过 85%，锂电头部企业占据全球近七成的市场份额，产业已具备绝对竞争优势，实施高额出口退税的环境已发生变化。
更为关键的是，政策调整直指行业当前 「内卷外化」 的核心痛点。近年来，光伏产品 「量增价减」 态势明显，部分企业将退税额度转化为海外议价空间，形成了 「用国内财政补贴海外市场」 的局面，不仅造成企业利润流失，更频繁引发国际贸易摩擦。从 2024 年来看，我国光伏行业就遭遇多起反倾销、反补贴调查，政策红利异化为竞争劣势的现象亟待扭转。此次出口退税调整通过切断低价竞争的政策依赖，倒逼行业回归价值竞争本质，既是对全球贸易规则的主动适配，又是构建健康产业生态的必然选择。
整体来看，政策对行业的影响呈现出短期阵痛与长期优化的辩证统一。短期来看，2~3 个月的退税窗口期已引发明显的 「抢出口」 效应，部分停产光伏企业紧急复产，电池企业加快订单交付节奏，春节期间不停工将成为行业常态。这种集中释放的出口需求短期内将对碳酸锂等上游原料价格形成支撑，当前碳酸锂在传统 「淡季」 仍维持去库趋势就是证明。需要警惕的是，「抢出口」 带来的需求脉冲过后，产业链可能面临阶段性需求回落，尤其是光伏中下游环节，产能阶段性过剩背景下的竞争压力将进一步凸显。
从中长期维度分析，政策将推动行业发生三大结构性变革。其一，竞争逻辑从 「拼价格」 转向」 拼能力」。出口退税取消导致的成本上升将加速技术落后、成本控制能力薄弱的中小企业退出市场，资源向具备核心技术、规模优势的头部企业集中。正如 2025 年光伏企业主动降负减产所展现的行业自律，未来企业竞争将聚焦电池转换效率提升、全生命周期度电成本降低等核心维度。其二，产业布局从 「产品输出」 升级为 「全球布局」。为规避贸易壁垒、消化成本压力，头部企业将加速海外产能落地，推动技术、产能、标准一体化输出，这是应对政策调整的被动选择，更是构建全球竞争 「护城河」 的主动战略。其三，发展动力从 「政策驱动」 转向 「创新驱动」。当低价竞争空间被压缩，企业或将加大研发投入，在高效电池技术、储能集成应用、绿色制造等领域寻求突破，为产业高质量发展注入持久动力。
站在产业转型的关键节点，此次退税政策调整更像是一场必要的 「成人礼」。我国新能源产业已告别需要政策扶持的阶段，唯有摆脱对短期政策红利的依赖，凭借硬核技术实力参与全球竞争，才能真正成为全球绿色经济的引领者。对企业而言，应把握政策过渡窗口，加快技术升级与全球布局；对市场而言，需理性看待短期波动，聚焦产业结构优化的长期价值，为全球能源转型贡献中国力量。